Spotting Breakouts Tão Fácil quanto o guru da ACD Trading Mark Fisher não é um jogador do mercado comum. O sistema que ele ensina é aquele que ele e seus mais de 75 comerciantes da MBF Clearing Corp. usam para ganhar a vida nos mercados de Nova York dia a dia. Negociando tudo, desde commodities básicas como gás natural e petróleo bruto para ações voláteis, seus comerciantes corrompem os poços de commodities ou trabalham a partir de terminais de computadores. Isso funciona. Apenas pergunte a qualquer um da empresa Fishers o que eles pensam do sistema, e eles vão te dizer que sim. O Basics Fisher descreve seu sistema ACD e como funciona em um livro intitulado The Logical Trader. Ao contrário de muitos no negócio de ajudar os comerciantes, ele está bastante feliz em compartilhar o sistema que ele usa porque acredita que quanto mais pessoas estiverem usando, mais eficaz será. Basicamente, seu sistema fornece pontos A e C para a entrada de um comércio, e os pontos B e D como sai - daí o nome. É uma estratégia de breakout que funciona melhor nos mercados voláteis ou tendenciais com um grupo especial de ações e commodities (aqueles com alto trabalho de volatilidade melhor). Ele freqüentemente usa gás natural e petróleo bruto como exemplos em seu livro, mas ele também menciona commodities como açúcar e uma série de ações. Essas referências são boas sugestões sobre o tipo de mercados para os quais é bom usar o ACD. Figura 1 Gráfico de cinco minutos do índice SampP500. Gráfico fornecido pela Metastock. Dados intraday por eSignal No gráfico de cinco minutos do índice SampP 500 na figura 1, que mostra os dez primeiros dias de negociação de março de 2004 com sinais ACD, o intervalo de abertura (OR) (linhas azuis) é calculado usando o intervalo dos primeiros 15 Minutos do dia de negociação. Um A (linha vermelha) ocorre quando o índice quebra três pontos acima do intervalo de abertura. Um A baixo (linha vermelha) ocorre quando o preço quebra um valor definido abaixo do intervalo de abertura e permanece lá. Observe que um indicador como o índice de força relativa geralmente pode ajudar a confirmar sinais de compra e venda. Um sinal de venda juntamente com a divergência negativa faz uma boa confirmação do sinal de venda - veja a abertura no oitavo dia do mês. Se o índice fosse colocar um A para cima e, em seguida, quebrar abaixo do intervalo de abertura, o comerciante inverter sua posição quando um C para baixo foi colocado, 0,5 pontos abaixo da faixa de abertura baixa. Um novo sistema é nascido Ao trabalhar em um sistema para negociar como um estudante de pós-graduação na Wharton School of Business no início da década de 1980, Fisher observou a importância que o intervalo de abertura teve ao definir o tom para o dia de negociação. No caso do petróleo bruto (onde o intervalo de abertura no tempo era de 10 minutos), o intervalo de abertura era o alto ou o mínimo do dia entre 17 e 23 do tempo. Se os mercados fossem verdadeiramente aleatórios, e como há 32 períodos de dez minutos no dia de negociação, seria de esperar que o intervalo de abertura fosse o alto ou o baixo 116 (ou 6,25) do tempo (132 para o alto e 132 para baixo) . Dito de outra forma, a probabilidade de que o intervalo de abertura seja alto ou baixo para o dia é mais de três vezes o que se esperaria se os movimentos do mercado fossem verdadeiramente aleatórios, como foi postulado pela teoria da caminhada aleatória. Fisher não é a única pessoa a ter descoberto esse fato. Uma série de sistemas de negociação em uso hoje contam com um intervalo de abertura para fornecer indícios de viés direcional. Aqui é como um comerciante usa o sistema ACD em um determinado dia. Primeiro, ele ou ela monitora os mercados mundiais cerca de uma hora ou mais antes do mercado se abrir. Isso ajuda ele ou ela a ter uma idéia do que os comerciantes do mundo estão fazendo. Em seguida, é importante ler relatórios de commodities. Quais relatórios estão a sair hoje, que podem ter uma forte influência no mercado de comerciantes. Um comerciante de petróleo bruto, por exemplo, seguiria as reuniões da OPEP (Organização para Países Exportadores de Petróleo) para quaisquer sinais de redução ou aumento das quotas de produção. Relatórios meteorológicos que afetam o consumo de petróleo, o relatório semanal do inventário do petróleo, bem como os números semanais de armazenamento de gás natural. Uma vez que o mercado se abre, o comerciante do índice SampP 500, por exemplo, segue os primeiros 15 minutos do mercado, que é o intervalo de abertura (OR) usado no exemplo acima, marcando linhas horizontais altas e baixas em seu gráfico para o dia. Esse trader então espera que ocorra um A up ou um A. Nesse caso, o índice se move acima do OR e aumenta mais três pontos colocando um A acima. O comerciante faz uma parada e compra o índice no A até. Uma perda de parada seria definida abaixo do baixo valor da OR (saída B) para que, se o mercado se movesse na direção indesejada por mais do que esse valor, uma vez que o comerciante estiver no comércio, ele ou ela iria sair - o melhor para Mantenha o dinheiro para negociar outro dia. Se o comércio continuasse na direção desejada para o comerciante do dia. Ele ou ela iria sair do comércio perto do final do dia. AC down ocorre se o sinal A up for gerado, mas o índice se processa abaixo do intervalo de abertura. Usando o limite inferior do OR (saída B), o comerciante sairá quando esta linha for penetrada e reverte sua posição (venda curta) quando um C down foi colocado. Movimentos AC down (ou C up) são muito mais raros . Eles são interessantes porque, mais tarde, no dia em que ocorrem, mais intenso é o movimento: menos tempo os comerciantes têm que sair de uma troca em uma reversão. Quanto mais urgente se torna e, portanto, maior a volatilidade. De acordo com Fisher, este é um exemplo em que ficar em um comércio durante a noite pode ser uma boa idéia, já que os mercados geralmente experimentam lacunas no aberto do dia seguinte. Figura 2 - Gráfico com barras de cinco minutos Na figura 2, vemos um gráfico que mostra barras de cinco minutos, intervalo de abertura, um A para cima e C para baixo. A negociação foi registrada quando o patrimônio negociado no A up, saiu (parado) quando negociou abaixo da saída B no final do intervalo de abertura. A C down trade foi introduzida com uma parada (saída D) no caso de o índice se fechar acima do limite superior do intervalo de abertura. AC down ocorre se o sinal A up for gerado, mas o índice se processa abaixo do intervalo de abertura. Usando o limite inferior do OR (saída B), o comerciante sairá quando esta linha for penetrada e reverte sua posição (venda curta) quando um C down foi colocado. C down (ou C up) move são muito mais raros . Eles são interessantes porque, mais tarde, no dia em que ocorrem, mais intenso é o movimento: quanto menos tempo os comerciantes tiverem que sair de uma troca em uma reversão, mais urgente se torna e, portanto, maior a volatilidade. De acordo com Fisher, este é um exemplo em que ficar em um comércio durante a noite pode ser uma boa idéia, já que os mercados geralmente experimentam lacunas no aberto do dia seguinte. Escolha o seu quadro de tempo A beleza do sistema ACD é que ele funciona em quase qualquer período de tempo. Um comerciante do dia pode usar um período de cinco minutos como base para negociação, enquanto um comerciante de longo prazo pode usar dados diários. Para uma perspectiva mais longa, Fisher descreve a macro ACD. Isso ainda requer referência a dados intradiários para determinar o alcance de abertura e A para cima ou para baixo, etc. A diferença é que agora o comerciante de longo prazo mantém uma contagem da pontuação cada dia em um total em execução. Fisher atribui valores diários com base na ação do mercado. Por exemplo, se o capital próprio colocar um A até no início do dia e nunca se processa abaixo do intervalo de abertura, o dia ganharia uma pontuação de 2. Se ele colocar um A para baixo e nunca fecha acima OU, ele lhe dá um 2 . Sua escala diária varia de 4 para 4. Um total é mantido e cada dia o novo valor diário é adicionado enquanto o resultado mais antigo há 30 dias é removido. Em um dia em que o recorde de corrida está aumentando, o comerciante de longo prazo consideraria isso otimista. Quanto mais rapidamente o valor está aumentando ou diminuindo, mais otimista ou mais baixista será o sinal. Uma discussão completa desta estratégia está além do escopo deste artigo, mas basta dizer que a Fisher descobriu que funcionou muito bem ao proporcionar aos seus comerciantes uma visão macro do mercado em que eles negociam. Aqueles interessados em aprender mais são aconselhados a obter uma cópia do The Logical Trader ou ir ao site Fishers. Ele oferece um serviço de inscrição para aqueles que gostariam de obter informações regulares sobre os valores de pontos A e C em várias ações e commodities, bem como detalhes sobre como usar melhor seu sistema. Conclusão - Dica do Iceberg Os princípios discutidos aqui são apenas um vislumbre de como o sistema ACD funciona, então, antes de usá-lo, certifique-se de fazer mais leitura e lição de casa. O sistema também não é uma estratégia de negociação plug-and-play que pode ser usada em qualquer equidade. As ações que funcionam melhor para ACD são altamente voláteis, muito líquidas (muito volume de negócios diário) e sujeitas a tendências longas - as moedas tendem a funcionar muito bem com o sistema ACD. Tenha em mente que, embora usemos o SampP 500 Index no exemplo acima, Fisher disse em uma entrevista por telefone que não funciona particularmente bem e que ele acredita que há candidatos muito melhores para negociar com o ACD. Também é importante notar que não funciona muito bem em ações de baixa volatilidade presas em uma faixa de negociação. Se você está procurando idéias comerciais novas e interessantes para prosseguir e você não tem medo de fazer algum trabalho, o sistema ACD oferece outra maneira de olhar para os mercados e um método para aproveitar a volatilidade diária e as tendências dos estoques, commodities e moedas. 21, 2006 6:39 am Post 8 Eu tenho o Trader lógico. Existem alguns vidoes de Mark Fisher falando sobre isso no site da NYMEX. Definitivamente vale a pena olhar, ele é divertido de ouvir. Compreender o conceito C é realmente interessante. Se você detectar um comércio C, isso significa que o resto do mercado tomou um comércio A e está apanhado. É uma boa ideia genral para negociação, se você pode escolher negócios onde todos querem sair da posição rapidamente. E você está no lado direito do comércio. Bwhahahaha esta mensagem é para Spartan e outros membros. O método ACD desenvolvido por Mark Fisher não é baseado em ATR. Baseia-se em Open Open diário e A updown e Cupdown são contados todos os dias, dependendo de Open Range. Eu uso esses níveis de 10 de ATR e 22 de ATR como pontos de referência em meus gráficos. Às vezes para sair das posições abertas. 22 de agosto de 2009 6:23 pm Post 13 Posso fornecer níveis de AC. Qual viquelo você troca? 31 de agosto de 2009 12:14 pm Post 14 Eu posso fornecer níveis de AC. Qual viquelo você troca Sounds como se você tivesse alguma experiência com isso. Acabei de encontrar este método em outro site e estou intrigado o suficiente para dar uma olhada. Estou negociando EU, GU e UY. Agradecemos sua contribuição. Obrigado. 2 de setembro de 2009 8:09 am Post 15 Oi. Eu também troco E-U, G-U, eu não gosto da U-J na última vez. Também troco Usd-CAD. USD-CHF, AUD-USD. Depende dessas condições vihicles. Eu uso a bandeira que traça os níveis Aupdown e Cupdown todos os dias. Eu uso 10 min de alcance aberto, mas eu sempre checo 5,15,30 mn Faixas abertas para filtragem. Eu também adicionei 22 e 10 dos níveis de ATRs do intervalo aberto acima e abaixo do intervalo aberto como pontos de referência. Eu logro logicamente o mercado em 2 partes - sessão do dia e pré-mercado. Você pode usar sessões de 2 dias por 1 dia. 1ª - 02: 30-16: 00 Hora do Leste (abertura dos mercados europeus a partir das horas do dia do mercado dos EUA) 2 a 08: 30-16: 00 da hora do leste (abertura dos mercados americanos para futuros). Eu não uso o método ACD como meu principal método de negociação, eu também uso algumas análises de volume, como volumes climáticos, testes de dinheiro profissional, etc. Em primeiro lugar, você precisa aprender o livro Fishers - comerciante lógico. Há muitos componentes que você precisa saber. Se você tiver alguma dúvida, ficarei feliz em ajudá-lo. Boa sorte talko63 2 de setembro de 2009 8:11 am Post 16 Oi. Eu também troco E-U, G-U, eu não gosto da U-J na última vez. Também troco Usd-CAD. USD-CHF, AUD-USD. Depende dessas condições vihicles. Eu uso a bandeira que traça os níveis Aupdown e Cupdown todos os dias. Eu uso 10 min de alcance aberto, mas eu sempre checo 5,15,30 mn Faixas abertas para filtragem. Eu também adicionei 22 e 10 dos níveis de ATRs do intervalo aberto acima e abaixo do intervalo aberto como pontos de referência. Eu logro logicamente o mercado em 2 partes - sessão do dia e pré-mercado. Você pode usar sessões de 2 dias por 1 dia. 1ª - 02: 30-16: 00 Hora do Leste (abertura dos mercados europeus a partir das horas do dia do mercado dos EUA) 2 a 08: 30-16: 00 da hora do leste (abertura dos mercados americanos para futuros). Eu não uso o método ACD como meu principal método de negociação, eu também uso algumas análises de volume, como volumes climáticos, testes de dinheiro profissional, etc. Em primeiro lugar, você precisa aprender o livro Fishers - comerciante lógico. Há muitos componentes que você precisa saber. Se você tiver alguma dúvida, ficarei feliz em ajudá-lo. Boa sorte talko63 soa como se você tivesse alguma experiência com isso. Acabei de encontrar este método em outro site e estou intrigado o suficiente para dar uma olhada. Estou negociando EU, GU e UY. Agradecemos sua contribuição. Obrigado.
Comments
Post a Comment